Ученик чародея

740 год н. э. Волшебство издревле существует в мире, и Мерлин всегда защищал человечество. Он передал свои знания трём ученикам — Бальтазару, Веронике и Хорвату. Однажды злая колдунья Моргана убивает Мерлина благодаря предательству Хорвата. Она получает доступ к заклинанию воскрешения мёртвых и желает, используя его, захватить мир, но Вероника соединяет душу Морганы со своей, чтобы удержать зло, а Бальтазар запечатывает их обеих в Гримхольд (Grimhold в переводе с англ. — «мрачная темница»), урну в виде матрёшки для хранения душ. Перед смертью Мерлин отдаёт Бальтазару своё Кольцо Дракона, которое должно помочь найти преемника Мерлина. Чёрные колдуны не раз пытались освободить Моргану, но Бальтазар побеждал их и заключал в матрёшки поверх Гримхольда. Однажды он поместил туда и Хорвата. Бальтазар столетиями искал преемника Мерлина, но безуспешно.

В 2000 году в Нью-Йорке маленький Дэйв Статлер оказывается в антикварном магазине. Его привела туда погоня за унесённым ветром обрывком бумаги, на котором Бекки — девочка, в которую он влюблён — написала ответ на вопрос: хочет ли она быть другом или девушкой Дэйва. В магазине Дэйв встречает Бальтазара, который кладёт ему на руку металлического дракончика. Дракон оживает, превращаясь в кольцо на пальце мальчика, что означает, что Дэйв и есть избранный преемник Мерлина. Но мальчик берёт в руки Гримхольд и нечаянно открывает его верхнюю оболочку, освобождая Хорвата. После ожесточённой схватки между колдунами их обоих случайно засасывает в древнюю амфору, в которой их души пробудут десять лет. Испуганный Дэйв роняет банку с жидкостью и из-за мокрого пятна на штанах становится посмешищем для всего класса. В самой лавке не остаётся никакого огня или следов разрушений.

Десять лет спустя подросший Дэйв занимается физикой. Он использует «соленоид Теслы» для опытов. Дэйв пытается добиться внимания уже выросшей Бекки, с которой неожиданно встречается в колледже, хотя не виделся с ней все эти годы. Бекки работает на радиостанции, в антенну попадает молния, и Дэйв чинит её. Тем временем амфора открывается, Хорват выбирается первым, пытается уничтожить урну, но Бальтазар тоже успевает вылезти из неё. Хорват находит Дэйва и требует, чтобы тот вспомнил, где оставил Гримхольд. Появляется Бальтазар и спасает юношу, улетая с ним на оживлённом серебристом орле с крыши Крайслер-билдинг. Там, на обзорной площадке этого здания, он убеждает Дэйва помочь ему хотя бы найти Гримхольд, ведь Дэйв не желает учиться магии и хочет жить нормальной жизнью. И Хорвату, и Бальтазару становится известно, что Гримхольд находится в китайском квартале. Пока Дэйв и Бальтазар едут туда, волшебник объясняет, что магия близка к физике — например, рождение огня можно спровоцировать резким локальным увеличением скорости движения молекул.

В китайском квартале Бальтазар сталкивается с Хорватом, который уже освободил следующего приспешника Морганы — Сун Лока. Восточный маг превращает танцующего дракона на местном фестивале в настоящего, и преследует при его помощи Дэйва. Бальтазар тем временем связывает Хорвата, забирает Гримхольд и бежит на помощь Дэйву. Юноше удаётся впервые вызвать огонь, это отвлекает Сун Лока, и Бальтазар его добивает. С его гибелью дракон исчезает. После произошедшего Дэйв решает начать изучать магию и становится учеником Бальтазара. Начинается длинный нелёгкий процесс обучения. Однако Дэйв не готов отказываться от обычной жизни и перемежает тренировки встречами с Бекки, которой уже становится интересен. Свой прибор на основе соленоида Теслы он настроил так, чтобы он своими разрядами создавал музыку.

Хорват тем временем находит наследника Морганы — Дрейка Стоуна, известного иллюзиониста. Дрейк встаёт на сторону Хорвата. Вместе они нападают на Дэйва в туалете в спортивном комплексе, но Бальтазар опять вовремя успевает спасти своего ученика. После одной из тренировок у Дэйва остаётся всего десять минут, чтобы убрать своё жилище до прихода Бекки. Он оживляет мётлы и швабры, и они начинают сами убирать комнату. Однако Дэйв не может контролировать начавшуюся уборку, начинается потоп, он отказывается впускать Бекки, и в результате сам чуть не погибает. Бальтазар развеивает колдовство и вновь спасает его. Дэйв разочаровывается в себе и решает прекратить занятия. Стоя на крыше Крайслер-билдинг, он собирается выбросить Кольцо Дракона, но появляется Бекки. Она убеждает его, что одно испорченное свидание не заставит её ненавидеть его. Несмотря на страх высоты, она подходит к краю и наслаждается с Дэйвом вечером.

Хорват и Дрейк нападают на Бальтазара. Хорват признаёт, что вражда между ними началась из-за того, что Вероника предпочла Бальтазара ему, Хорвату. В решающий момент появляется Дэйв, и теперь уже он спасает Бальтазара. После встречи с Бекки он решает продолжить заниматься магией. Однако Дрейк с Хорватом убегают. После эффектной гонки, во время которой Хорват и Бальтазар трансформируют свои автомобили, злодеи всё-таки скрываются вместе с Гримхольдом. Хорват забирает энергию у Дрейка, открывает куклу, выпуская очередную ведьму — Эбигейл Уильямс. Та похищает Бекки, после этого Хорват забирает силу и у Эбигейл. Дэйв и Бальтазар отправляются к Хорвату, чтобы вернуть Гримхольд. Дэйв находит Гримхольд, но Бальтазар попадает в зыбучий ковёр, а Хорват, угрожая убить Бекки, забирает у Дэйва Гримхольд и Кольцо Дракона. Хорват объединяет три кольца (Дрейка, Эбигейл и Мерлина) на своём посохе.

Бальтазар уговаривает Дэйва не участвовать в дальнейшей борьбе с Морганой — ведь без кольца у Дэйва нет силы. Дэйв находит ожерелье, которое Бальтазар собирался подарить Веронике ещё до того, как она соединила свою душу с Морганой. Он также получает записку, в которой Бальтазар просит Дэйва передать ожерелье Веронике. Значит, Бальтазар знал, что идёт на верную смерть. Дэйв собирает свой электрический прибор и едет на помощь своему учителю. Хорват освобождает Веронику, но Моргана овладела ею, и она начинает читать заклинание, которое оживляет мёртвых по всему миру. Бальтазар проникает на место проведения ритуала и пытается остановить Моргану, но ему мешает Хорват. В это время Дэйв подъезжает к этому месту на машине Бальтазара. Дэйв побеждает Хорвата, ударив его током из соленоида Теслы, который он приделал к машине Бальтазара. Моргана создаёт огненную пентаграмму над городом, лучи которой проходят через спутниковые тарелки на некоторых домах. Бекки удаётся сдвинуть одну из тарелок и тем самым остановить Моргану. Бальтазар перемещает Моргану из тела Вероники в своё, но она освобождается и атакует Бальтазара. Одолев его, Моргана вступает в схватку с Дэйвом, и Дэйву, впервые попытавшемуся использовать магию без кольца Мерлина, с трудом удаётся победить её.

Дэйв, вызвав себе вместо такси и «Конкорда» орла с Крайслер-билдинг, приглашает Бекки слетать ненадолго в Париж. Бальтазар и Вероника остаются вместе в Нью-Йорке. После титров есть сцена, в которой некто поднимает шляпу Хорвата.